এক্সেলে আর্থিক মডেলিং (ধাপে ফ্রি গাইড + টেমপ্লেট দ্বারা ধাপ)

এক্সেলে থাকা আর্থিক মডেলিং হ'ল একটি ভেরিয়েবলের পরিবর্তন চূড়ান্ত রিটার্নকে কীভাবে প্রভাবিত করতে পারে তা বিশ্লেষণের জন্য একটি লেনদেন, পরিচালনা, সংহতকরণ, অধিগ্রহণ, আর্থিক তথ্য উপস্থাপনের জন্য আর্থিক মডেল তৈরির প্রক্রিয়া যাতে এক বা একাধিকের বিষয়ে সিদ্ধান্ত নিতে পারে পূর্বোক্ত আর্থিক লেনদেন

এক্সেলে আর্থিক মডেলিং কি?

এক্সেলে আর্থিক মডেলিং ওয়েবের চারপাশে রয়েছে এবং ফিনান্সিয়াল মডেলিং শেখার বিষয়ে অনেক কিছুই লেখা হয়েছে, তবে বেশিরভাগ ফিনান্সিয়াল মডেলিংয়ের বেশিরভাগ প্রশিক্ষণ হুবহু একই রকম। এটি সাধারন জীবাণু ছাড়িয়ে যায় এবং বিনিয়োগ ব্যাংকার এবং গবেষণা বিশ্লেষকরা যেমন ব্যবহারিক আর্থিক মডেলিংটি আবিষ্কার করেন।

এই ফ্রি ফিনান্সিয়াল মডেলিং এক্সেল গাইডে, আমি কলগেট পামলাইভের একটি উদাহরণ নেব এবং স্ক্র্যাচ থেকে একটি সম্পূর্ণ সংহত আর্থিক মডেল প্রস্তুত করব।

এই গাইডটি 6000 শব্দের বেশি এবং সম্পূর্ণ হতে আমাকে 3 সপ্তাহ সময় লেগেছে। ভবিষ্যতের রেফারেন্সের জন্য এই পৃষ্ঠাটি সংরক্ষণ করুন এবং এটি ভাগ করতে ভুলবেন না :-)

অনেক গুরুত্বপূর্ণ - নির্দেশাবলী অনুসরণ করতে কলগেট ফিনান্সিয়াল মডেলিং এক্সেল টেম্পলেটটি ডাউনলোড করুন

কলগেট ফিনান্সিয়াল মডেল টেম্পলেট ডাউনলোড করুন

এক্সেল এ ধাপে ধাপে আর্থিক মডেলিং শিখুন

এক্সেল প্রশিক্ষণে আর্থিক মডেলিং - আমাকে প্রথম পড়ুন

ধাপ 1 - কলগেট ফিনান্সিয়াল মডেল টেম্পলেট ডাউনলোড করুন। টিউটোরিয়ালের জন্য আপনি এই টেমপ্লেটটি ব্যবহার করবেন

কলগেটের আর্থিক মডেলটি ডাউনলোড করুন

ধাপ ২ - দয়া করে নোট করুন আপনি দুটি টেমপ্লেট পাবেন - 1) অমীমাংসিত কলগেট পামলাইভ ফিনান্সিয়াল মডেল 2) সলভড কলগেট পামলাইভ ফিনান্সিয়াল মডেল

ধাপ 3- আপনি কাজ করবে অমীমাংসিত কলগেট পলমোলাইভ আর্থিক মডেল টেম্পলেট Template। সম্পূর্ণ ইন্টিগ্রেটেড আর্থিক মডেল প্রস্তুত করতে ধাপে ধাপে নির্দেশ অনুসরণ করুন।

পদক্ষেপ 4 - হ্যাপি লার্নিং!

সুচিপত্র

আপনি এই আর্থিক মডেলিংয়ের জন্য সামগ্রীগুলির টেবিলটি নেভিগেট করার জন্য আমি সহজ করে তুলেছি

# 1 - কলগেটের আর্থিক মডেল - orতিহাসিক
# 2 - কলগেট পামলাইভের অনুপাত বিশ্লেষণ
# 3 - আয়ের বিবৃতি উপস্থাপন করা
# 4- কার্যকরী মূলধনের সময়সূচী
# 5 - অবচয় সময়সূচী
# 6 - orশ্বর্যকরণের সময়সূচী
# 7 - অন্যান্য দীর্ঘমেয়াদী তফসিল
# 8 - আয় বিবরণী সমাপ্তি
# 9 - শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি শিডিউল
# 10 - ভাগ ছাড়ার সময়সূচী
# 11 - নগদ প্রবাহ বিবরণী সম্পূর্ণ করা
# 12- andণ এবং সুদের সময়সূচী প্রস্তাবিত
ফিনান্সিয়াল মডেলিং কোর্স
বিনামূল্যে আর্থিক মডেল

আপনি যদি ফিনান্সিয়াল মডেলিংয়ে নতুন হন, তবে ফিনান্সিয়াল মডেলিং কী তা নিয়ে এই গাইডটি দেখুন?

এক্সেলে কিভাবে আর্থিক মডেল তৈরি করবেন?

আসুন দেখে নেওয়া যাক স্ক্র্যাচ থেকে কীভাবে একটি আর্থিক মডেল তৈরি করা হয়। এই বিশদ আর্থিক মডেলিং গাইড আপনাকে আর্থিক মডেল তৈরির জন্য ধাপে ধাপে গাইড সরবরাহ করবে। এই আর্থিক মডেলিং গাইড গ্রহণ প্রাথমিক পন্থা হয় মডুলার।মডিউলার পদ্ধতির মূলত অর্থ হ'ল আমরা বিভিন্ন মডিউল / সময়সূচী ব্যবহার করে ইনকাম স্টেটমেন্ট, ব্যালেন্স শীট এবং নগদ প্রবাহের মতো মূল স্টেটমেন্টগুলি তৈরি করি। মূল ফোকাস হ'ল প্রতিটি বিবৃতি ধাপে ধাপে প্রস্তুত করা এবং সমস্ত সমর্থনকারী সময়সূচীগুলি সম্পূর্ণ বিবরণের সাথে মূল বিবৃতিগুলির সাথে সংযুক্ত করা। আমি বুঝতে পারি যে এটি এখন পর্যন্ত পরিষ্কার নাও হতে পারে তবে আপনি বুঝতে পারবেন যে আমরা এগিয়ে যাওয়ার ফলে এটি খুব সহজ। আপনি নীচে বিভিন্ন আর্থিক মডেলিং সূচি / মডিউল দেখতে পারেন -

নিম্নলিখিত নোট করুন -

মূল বক্তব্য হ'ল আয় বিবরণী, ভারসাম্য পত্রক এবং নগদ প্রবাহ।
অতিরিক্ত সময়সূচী হ'ল হ্রাস মূল্যসূচি, কার্যকারী মূলধনের সময়সূচি, ইনট্যাঞ্জিবলস শিডিউল, শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি শিডিউল, অন্যান্য দীর্ঘমেয়াদী আইটেমের শিডিউল, debtণের সময়সূচী ইত্যাদি etc.
অতিরিক্ত সময়সূচিগুলি সম্পূর্ণ হওয়ার পরে মূল বিবৃতিগুলির সাথে লিঙ্কযুক্ত
এই আর্থিক মডেলিং গাইডে, আমরা স্ক্র্যাচ থেকে কলগেট পামলাইভের ধাপে ধাপে সংহত আর্থিক মডেল তৈরি করব।

# 1 - এক্সেলে আর্থিক মডেলিং - theতিহাসিকদের প্রকল্প করুন

ফিনান্সিয়াল মডেলিং গাইডের প্রথম পদক্ষেপ হিস্টোরিকালস প্রস্তুত করা।

পদক্ষেপ 1 এ - কলগেটের 10 কে প্রতিবেদনগুলি ডাউনলোড করুন

“আর্থিক মডেলগুলি এক্সেলে প্রস্তুত হয় এবং বিগত বছরগুলিতে শিল্প কীভাবে কাজ করছে তা জেনে প্রথম পদক্ষেপগুলি শুরু হয়। অতীত বোঝা আমাদের সংস্থার ভবিষ্যতের সাথে সম্পর্কিত মূল্যবান অন্তর্দৃষ্টি সরবরাহ করতে পারে। সুতরাং প্রথম পদক্ষেপটি হ'ল সংস্থার সমস্ত আর্থিক ডাউনলোড করা এবং এটি একটি এক্সেল শীটে সমৃদ্ধ করা। কলগেট পামলাইভের জন্য, আপনি কলগেট পামলাইভের বার্ষিক প্রতিবেদনগুলি তাদের বিনিয়োগকারী সম্পর্কিত বিভাগ থেকে ডাউনলোড করতে পারেন। একবার আপনি "বার্ষিক প্রতিবেদনে" ক্লিক করুন, আপনি নীচের মত উইন্ডোটি পাবেন -

পদক্ষেপ 1 বি - Financialতিহাসিক আর্থিক বিবরণী কার্যপত্রক তৈরি করুন

আপনি যদি ২০১৩ সালের ১০ কে ডাউনলোড করেন তবে আপনি নোট করবেন যে মাত্র দুই বছরের আর্থিক বিবরণী ডেটা উপলব্ধ। তবে এক্সেলে আর্থিক মডেলিংয়ের উদ্দেশ্যে, প্রস্তাবিত ডেটাসেটের সর্বশেষ 5 বছরের আর্থিক বিবরণী থাকতে হবে। বার্ষিক প্রতিবেদনের শেষ 3 বছর ডাউনলোড করুন এবং popতিহাসিক পপুলেট করুন।
অনেক সময়, এই কাজগুলি খুব বিরক্তিকর এবং ক্লান্তিকর বলে মনে হয় কারণ এটির ফর্ম্যাট করতে এবং পছন্দসই বিন্যাসে এক্সেলটি রাখতে অনেক সময় এবং শক্তি লাগতে পারে।
যাইহোক, একটিকে ভুলে যাওয়া উচিত নয় যে এটি প্রতিটি কাজকর্মের জন্য আপনাকে একবারে করা প্রয়োজন এবং এটিও ,তিহাসিকদের পপুলেশন বিশ্লেষককে প্রবণতা এবং আর্থিক বিবরণী বুঝতে সহায়তা করে
সুতরাং দয়া করে এড়িয়ে যাবেন না, ডেটা ডাউনলোড করুন এবং ডেটা পপুলেট করুন (এমনকি যদি আপনি মনে করেন যে এটি গাধার কাজ ;-))

আপনি যদি এই পদক্ষেপটি এড়াতে চান তবে আপনি সরাসরি এটি ডাউনলোড করতে পারেন কলগেট পামোলাইভ Histতিহাসিক মডেল এখানে।

Gতিহাসিক জনবহুল সহ কলগেট আয়ের বিবৃতি

কলগেটের ব্যালেন্স শীট .তিহাসিক ডেটা

# 2 - অনুপাত বিশ্লেষণ

এক্সেলের আর্থিক মডেলিংয়ের দ্বিতীয় ধাপটি অনুপাত বিশ্লেষণ করা।

এক্সেলের মধ্যে আর্থিক মডেলিং শেখার একটি মূলটি হ'ল মৌলিক বিশ্লেষণ করতে সক্ষম হওয়া। যদি মৌলিক বিশ্লেষণ বা অনুপাত বিশ্লেষণ আপনার জন্য নতুন কিছু হয় তবে আমি আপনাকে সুপারিশ করছি যে আপনি ইন্টারনেটে কিছুটা পড়ুন। আমি আমার আসন্ন পোস্টগুলির মধ্যে একটি গভীরতার অনুপাত বিশ্লেষণ নেওয়ার ইচ্ছা করি, তবে, এখানে কোলগেট পামোলাইভ অনুপাতের একটি দ্রুত স্ন্যাপশট

গুরুত্বপূর্ণ - দয়া করে নোট করুন যে আমি আলাদা পোস্টে কোলগেটের অনুপাত বিশ্লেষণ আপডেট করেছি। দয়া করে এই বিস্তৃত অনুপাত বিশ্লেষণটি একবার দেখুন।

পদক্ষেপ 2 এ - কলগেটের উল্লম্ব বিশ্লেষণ

আয়ের বিবরণীতে, উল্লম্ব বিশ্লেষণ হ'ল ফার্মের আপেক্ষিক কার্য সম্পাদন ব্যয় এবং লাভের ক্ষেত্রে বছরের পর বছর পরিমাপের জন্য একটি সর্বজনীন সরঞ্জাম। এটি সর্বদা কোনও আর্থিক বিশ্লেষণের অংশ হিসাবে অন্তর্ভুক্ত করা উচিত। এখানে শতকরা নিট বিক্রয় সম্পর্কিত হিসাবে গণনা করা হয় যা 100% হিসাবে বিবেচিত হয়। আয়ের বিবরণীতে এই উল্লম্ব বিশ্লেষণ প্রচেষ্টাটি প্রায়শই মার্জিন বিশ্লেষণ হিসাবে উল্লেখ করা হয় কারণ এটি বিক্রয় সম্পর্কিত বিভিন্ন মার্জিন দেয়।

উল্লম্ব বিশ্লেষণ ফলাফল

লাভের সূচক ২০০ 24 সালে .2 56.২% থেকে ২0০ বেসিক পয়েন্ট বৃদ্ধি পেয়ে ২০১৩ সালে ৫ 58..6% এ দাঁড়িয়েছে। এটি মূলত বিক্রয় ব্যয় হ্রাসের কারণে
অপারেটিং লাভ বা ইবিআইটি এছাড়াও উন্নত মার্জিন দেখানো হয়েছে যার ফলে 2007 সালে 19.7% থেকে বেড়ে ২০১২-এ 22.4% (basis০ বেসিক পয়েন্ট বৃদ্ধি) হয়েছে to এটি বিক্রয় সাধারণ এবং প্রশাসনিক ব্যয় হ্রাসের কারণে হয়েছিল। তবে মনে রাখবেন যে “অন্যান্য ব্যয়” বৃদ্ধির কারণে ২০১৩ সালে EBIT মার্জিন হ্রাস পেয়ে 20.4% এ দাঁড়িয়েছে। এছাড়াও, EBIT বনাম EBITDA এর মধ্যে পার্থক্য পরীক্ষা করে দেখুন
নিট লাভ মার্জিন 2007 সালে 12.6% থেকে বৃদ্ধি পেয়ে 2012 সালে 14.5% এ দাঁড়িয়েছে। তবে, 2013 সালে প্রফিট মার্জিন কমেছে 12.9% এ, মূলত "অন্যান্য ব্যয়" বৃদ্ধি করার কারণে।
শেয়ার প্রতি আয় FY2007 থেকে FY2012 অব্যাহত বৃদ্ধি পেয়েছে। তবে FY2013 এর ইপিএসে কিছুটা কমছে
এছাড়াও, নোট করুন এবং অবচয় এবং পৃথকভাবে আয় বিবরণীতে পৃথকভাবে সরবরাহ করা হয়েছে note এটি বিক্রয় ব্যয়ের অন্তর্ভুক্ত

পদক্ষেপ 2 বি - কলগেটের অনুভূমিক বিশ্লেষণ

অনুভূমিক বিশ্লেষণ এমন একটি কৌশল যা সময়ের সাথে প্রবণতাগুলি মূল্যায়নের জন্য শতাংশ বর্ধিত হারের তুলনায় শতাংশ বাড়িয়ে এক্সেল বা হ্রাস করে calc এটি বিভিন্ন ক্রয়ের ক্ষমতার সাথে মুদ্রা ব্যবহার করে বিভিন্ন তারিখে গণনা করা অ্যাকাউন্টগুলির মধ্যে একটি বিশ্লেষণযোগ্য লিঙ্ক সরবরাহ করে। বাস্তবে, এই বিশ্লেষণগুলি অ্যাকাউন্টগুলিকে সূচক করে এবং সময়ের সাথে সাথে এর বিবর্তনগুলির তুলনা করে। উল্লম্ব বিশ্লেষণ পদ্ধতি হিসাবে, বিষয়গুলি তদন্ত করতে হবে এবং অন্যান্য আর্থিক বিশ্লেষণ কৌশলগুলির সাথে পরিপূরক হওয়া দরকার। ফোকাস হ'ল অতিরিক্ত প্রযুক্তি ব্যবহার করে নির্ণয় করা যেতে পারে এমন সমস্যাগুলির লক্ষণগুলি সন্ধান করা।

আসুন আমরা কলগেটের অনুভূমিক বিশ্লেষণটি দেখি

অনুভূমিক বিশ্লেষণ ফলাফল

আমরা দেখতে পাই যে 2013 সালে নেট বিক্রয় 2.0% বৃদ্ধি পেয়েছে।
এছাড়াও, বিক্রয় ব্যয়ের প্রবণতাটি নোট করুন, আমরা দেখতে পাচ্ছি যে সেগুলি একই পরিমাণে বেড়েছে না বিক্রয়।
আমরা এক্সেলে আর্থিক মডেলিংয়ের সময় এই পর্যবেক্ষণগুলি অত্যন্ত কার্যকর

পদক্ষেপ 2 সি - কলগেটের তারল্য অনুপাত R

তরলতা অনুপাত একটি এন্টারপ্রাইজের আরও তরল সম্পদের (বর্তমানে নগদ হিসাবে সহজেই রূপান্তরযোগ্য) এর সম্পর্ককে পরিমাপ করে current সর্বাধিক সাধারণ তারল্য অনুপাত: বর্তমান অনুপাত অ্যাসিড পরীক্ষা (বা দ্রুত সম্পদ) অনুপাত নগদ অনুপাত
অ্যাকাউন্ট রিসিভিয়েবল টার্নওভার, ইনভেন্টরি টার্নওভার এবং পেয়েবল টার্নওভারের মতো টার্নওভার অনুপাত

তরল অনুপাতের মূল হাইলাইটস

কলগেটের বর্তমান অনুপাত সমস্ত বছরের জন্য 1.0 এর চেয়ে বেশি। এটি সূচিত করে যে বর্তমান সম্পদগুলি বর্তমান দায়বদ্ধতার চেয়ে বেশি এবং সম্ভবত কলগেটের যথেষ্ট তরলতা রয়েছে
কলগেটের দ্রুত অনুপাত 0.6-0.7 এর সীমার মধ্যে রয়েছে, এর অর্থ হ'ল কলগেটস নগদ এবং বিপণনযোগ্য সিকিওরিটিগুলি বর্তমান দায়গুলির 70০% হিসাবে বেশি দিতে পারে। এটি কলগেটের জন্য যুক্তিসঙ্গত পরিস্থিতির মতো মনে হচ্ছে।
নগদ সংগ্রহ চক্র ২০০৯ এর ৪৩ দিন থেকে কমেছে এবং ২০১৩ সালে ৩৯ দিন হয়েছে This এটি মূলত গ্রহণযোগ্য সংগ্রহের সময়কালের হ্রাসের কারণে।

এছাড়াও, নগদ রূপান্তর চক্র সম্পর্কে এই বিস্তারিত নিবন্ধটি দেখুন

পদক্ষেপ 2 ডি - কলগেটের অপারেটিং লাভের অনুপাত

লাভজনকতা বিক্রয়, সম্পদ এবং ইক্যুইটির তুলনায় কোনও কোম্পানির উপার্জন উত্পাদন করার ক্ষমতা অনুপাত করে

মূল হাইলাইটস - কলগেটের লাভের অনুপাত

উপরের টেবিল থেকে আমরা দেখতে পাচ্ছি, কলগেটের প্রায় 100% এর আরওই রয়েছে, যা ইক্যুইটিধারীদের দুর্দান্ত আয় দেখায়।

পদক্ষেপ 2E - কলগেটের ঝুঁকি বিশ্লেষণ

ঝুঁকি বিশ্লেষণের মাধ্যমে, আমরা সংস্থাগুলি তার স্বল্প ও দীর্ঘমেয়াদী দায় (debtণ) প্রদান করতে সক্ষম হবে কিনা তা মাপানোর চেষ্টা করি। আমরা লিভারেজের অনুপাত গণনা করি যা সম্পদের পর্যাপ্ততা বা সম্পদ থেকে প্রজন্মের দিকে মনোনিবেশ করে। অনুপাত যে তাকানো হয়

ইক্যুইটি অনুপাত Debণ
ঋণ অনুপাত
সুদের কভারেজ অনুপাত
ইক্যুইটি অনুপাতের Debণ স্থিরভাবে 2.23x এর উচ্চ স্তরে উন্নীত হয়েছে। এটি বাজারে বর্ধিত আর্থিক উত্সাহ এবং ঝুঁকিগুলি প্রকাশ করে
তবে ইন্টারেস্ট কভারেজ অনুপাতটি সুদের চেয়ে বেশি ডিফল্ট হওয়ার ঝুঁকি কম দেখায়।

#3 – এক্সেলে আর্থিক মডেলিং - আয়ের বিবৃতি প্রজেক্ট করুন

ফিনান্সিয়াল মডেলিংয়ের তৃতীয় পদক্ষেপটি আয় বিবরণের পূর্বাভাস দেওয়া, যার মধ্যে আমরা বিক্রয় বা উপার্জন আইটেমগুলির মডেলিংয়ের সাথে শুরু করব।

পদক্ষেপ 3 এ - আয়গুলি অনুমান করে

বেশিরভাগ সংস্থার জন্য, আয়গুলি অর্থনৈতিক পারফরম্যান্সের মৌলিক চালক। উপার্জনের প্রবাহের প্রকার এবং পরিমাণের সঠিকভাবে প্রতিফলিত করে একটি দুর্দান্ত নকশাযুক্ত এবং যৌক্তিক উপার্জন মডেল অত্যন্ত গুরুত্বপূর্ণ। উপার্জনের সময়সূচী ডিজাইন করার অনেকগুলি উপায় রয়েছে যেমন ব্যবসা রয়েছে। কিছু সাধারণ ধরণের মধ্যে রয়েছে:

বিক্রয় বৃদ্ধি:প্রতিটি সময়কালে বিক্রয় বৃদ্ধির অনুমান পূর্ববর্তী সময়কাল থেকে পরিবর্তনকে সংজ্ঞায়িত করে। এটি একটি সহজ এবং সাধারণভাবে ব্যবহৃত পদ্ধতি তবে বর্ধনের উপাদান বা গতিবিদ্যা সম্পর্কে কোনও অন্তর্দৃষ্টি দেয় না।
মুদ্রাস্ফীতি এবং ভলিউম / মিক্স প্রভাব:সাধারণ বৃদ্ধির অনুমানের পরিবর্তে, মূল্য মূল্যস্ফীতি ফ্যাক্টর এবং একটি ভলিউম ফ্যাক্টর ব্যবহার করা হয়। এই দরকারী পদ্ধতির ফলে বহু-পণ্য সংস্থাগুলিতে স্থির এবং পরিবর্তনশীল ব্যয়ের মডেলিংয়ের অনুমতি দেওয়া হয় এবং ভলিউম চলনের তুলনায় অ্যাকাউন্টের মূল্য গ্রহণ করা হয়।
ইউনিট ভলিউম, ভলিউমের পরিবর্তন, গড় মূল্য এবং দামে পরিবর্তন:এই পদ্ধতিটি এমন ব্যবসায়ের জন্য উপযুক্ত যা সাধারণ পণ্যগুলির মিশ্রণ রয়েছে; এটি বেশ কয়েকটি মূল ভেরিয়েবলের প্রভাব বিশ্লেষণের অনুমতি দেয়।
ডলারের বাজারের আকার এবং বৃদ্ধি:মার্কেট শেয়ার এবং শেয়ারে পরিবর্তন - এমন ক্ষেত্রে ক্ষেত্রে কার্যকর যেখানে বাজারের গতিশীলতার উপর তথ্য পাওয়া যায় এবং যেখানে এই অনুমানগুলি সিদ্ধান্তের পক্ষে মৌলিক হতে পারে। উদাহরণস্বরূপ টেলিকম শিল্প
ইউনিট বাজারের আকার এবং বৃদ্ধি:এটি পূর্ববর্তী কেসের চেয়ে আরও বিশদ এবং বাজারে মূল্য নির্ধারণের ক্ষেত্রে মূল পরিবর্তনশীল হলে এটি কার্যকর। (দাম-ছাড়ের কৌশল সহ একটি সংস্থার জন্য, উদাহরণস্বরূপ, বা প্রজাতির সেরা প্রিমিয়াম-দামের কুলুঙ্গি প্লেয়ার) উদাহরণস্বরূপ। বিলাসবহুল গাড়ির বাজার
ভলিউম ক্ষমতা, সক্ষমতা ব্যবহারের হার এবং গড় মূল্য:এই অনুমানগুলি ব্যবসায়ের ক্ষেত্রে গুরুত্বপূর্ণ হতে পারে যেখানে সিদ্ধান্ত নেওয়ার ক্ষেত্রে উত্পাদন ক্ষমতা গুরুত্বপূর্ণ। (উদাহরণস্বরূপ, অতিরিক্ত ক্ষমতা কেনার ক্ষেত্রে বা প্রসারণে নতুন বিনিয়োগের প্রয়োজন হবে কিনা তা নির্ধারণ করার জন্য।)
পণ্য উপলভ্যতা এবং মূল্য নির্ধারণ
রাজস্ব বিনিয়োগ দ্বারা পরিচালিত হয়েছিল মূলধন, বিপণন বা গবেষণা ও উন্নয়নে
উপার্জন ভিত্তিক ইনস্টল বেস (অংশ, ডিসপোজেবল, পরিষেবা এবং অ্যাড-অন ইত্যাদির ক্রমাগত বিক্রয়)। উদাহরণগুলির মধ্যে রয়েছে ক্লাসিক রেজার-ব্লেড ব্যবসা এবং কম্পিউটারগুলির মতো ব্যবসায় যেখানে পরিষেবা, সফ্টওয়্যার এবং আপগ্রেডগুলি গুরুত্বপূর্ণ। ইনস্টল করা বেসকে মডেলিং করা কী (বেসে নতুন সংযোজন, বেসে অ্যাট্রিশন, গ্রাহক প্রতি আয় অব্যাহত রাখা ইত্যাদি)।
কর্মচারী ভিত্তিক:উদাহরণস্বরূপ, পেশাদার পরিষেবা সংস্থাগুলি বা বিক্রয়-ভিত্তিক সংস্থার যেমন ব্রোকারের উপার্জন। মডেলিংয়ের ক্ষেত্রে নিট স্টাফিং, প্রতি কর্মচারী উপার্জন (প্রায়শই বিলযোগ্য ঘন্টার উপর ভিত্তি করে) ফোকাস করা উচিত। আরও বিশদ মডেলগুলির মধ্যে সিনিয়রিটি এবং দামগুলি প্রভাবিতকারী অন্যান্য কারণগুলি অন্তর্ভুক্ত থাকবে।
স্টোর, সুবিধা বা স্কোয়ার ফুটেজ ভিত্তিক: খুচরা সংস্থাগুলি প্রায়শই স্টোরের ভিত্তিতে (প্রতিটি বছরে পুরাতন স্টোর প্লাস নতুন স্টোর) এবং স্টোর প্রতি আয়ের ভিত্তিতে মডেল করা হয়।
দখল-ফ্যাক্টর ভিত্তিক: এই পদ্ধতিটি এয়ারলাইনস, হোটেল, সিনেমা প্রেক্ষাগৃহ এবং স্বল্প প্রান্তিক ব্যয় সহ অন্যান্য ব্যবসায়ের ক্ষেত্রে প্রযোজ্য।

কোলগেট উপার্জন প্রজেক্টিং

আসুন এখন কলগেট 10 কে 2013 রিপোর্টটি দেখুন। আমরা লক্ষ করি যে আয়ের বিবৃতিতে, কলগেট বিভাগীয় তথ্য সরবরাহ করেনি, তবে অতিরিক্ত তথ্যের অংশ হিসাবে, কলিগেট পৃষ্ঠা on 87 তে বিভাগগুলির কিছু বিশদ সরবরাহ করেছে উত্স - কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 86

যেহেতু বিভাগগুলি সম্পর্কে আমাদের কাছে আর কোনও তথ্য নেই, তাই আমরা এই উপলব্ধ তথ্যের ভিত্তিতে কলগেটের ভবিষ্যতের বিক্রয় প্রজেক্ট করব। পূর্বাভাসগুলি পেতে আমরা বিভাগগুলি জুড়ে বিক্রয় বৃদ্ধি পদ্ধতির ব্যবহার করব। নীচের ছবিটি দেখুন। আমরা প্রতিটি বিভাগের জন্য বছরের বেশি বছর ধরে বৃদ্ধির হার গণনা করেছি। এখন আমরা growthতিহাসিক প্রবণতার উপর ভিত্তি করে বিক্রয় বৃদ্ধির শতাংশ ধরে নিতে পারি এবং প্রতিটি বিভাগের অধীনে রাজস্ব আয় করতে পারি project মোট নেট বিক্রয় মোট যোগফল মৌখিক, ব্যক্তিগত এবং হোম কেয়ার, এবংপোষ্য পুষ্টি বিভাগ।

পদক্ষেপ 3 বি - ব্যয়গুলি অনুমান

আয় শতাংশ: সহজ তবে কোনও লিভারেজ (স্কেল বা স্থির ব্যয়ের বোঝার অর্থনীতি) সম্পর্কে কোনও অন্তর্দৃষ্টি উপলব্ধ করে না
অবমূল্যায়ন ব্যতীত অন্যান্য ব্যয় পৃথক তফসিল থেকে রাজস্ব এবং অবমূল্যায়নের শতাংশ হিসাবে: এই পদ্ধতির বেশিরভাগ ক্ষেত্রেই সর্বনিম্ন গ্রহণযোগ্য, এবং অপারেটিং লিভারেজের আংশিক বিশ্লেষণের অনুমতি দেয়।
রাজস্ব বা ভলিউমের উপর ভিত্তি করে পরিবর্তনশীল ব্যয়গুলি, scheduleতিহাসিক প্রবণতা এবং পৃথক সময়সূচী থেকে অবমূল্যায়নের উপর ভিত্তি করে নির্ধারিত ব্যয়: একাধিক উপার্জনের পরিস্থিতিগুলির ভিত্তিতে লাভজনকতার সংবেদনশীলতা বিশ্লেষণের জন্য এই পদ্ধতির ন্যূনতম প্রয়োজনীয়তা

কলগেটের জন্য ব্যয় প্রজেকশন

ব্যয়টি প্রজেক্ট করার জন্য, পূর্বে করা উল্লম্ব বিশ্লেষণ সহায়ক হবে। আমাদের উল্লম্ব বিশ্লেষণে একটি দৃষ্টিভঙ্গি দেওয়া যাক -

যেহেতু আমরা ইতিমধ্যে বিক্রয় সম্পর্কে পূর্বাভাস রেখেছি, অন্য সমস্ত খরচ এই বিক্রয়গুলির কিছুটা মার্জিন।
পদ্ধতিটি হ'ল historicalতিহাসিক ব্যয় এবং ব্যয় মার্জিন থেকে গাইডলাইন নেওয়া এবং তারপরে ভবিষ্যতের মার্জিনের পূর্বাভাস।
উদাহরণস্বরূপ, বিক্রয় ব্যয় গত 5 বছরে 41% -42% এর মধ্যে রয়েছে। আমরা এই ভিত্তিতে মার্জিনগুলি পূর্বাভাস দেওয়ার দিকে নজর দিতে পারি।
একইভাবে, বিক্রয়, সাধারণ ও প্রশাসনিক ব্যয়গুলি historতিহাসিকভাবে 34% -36% এর মধ্যে রয়েছে। আমরা এই ভিত্তিতে ভবিষ্যতের এসজি ও এ ব্যয় মার্জিন ধরে নিতে পারি। তেমনিভাবে, আমরা অন্য সেট ব্যয়ের জন্য এগিয়ে যেতে পারি।

উপরের মার্জিনগুলি ব্যবহার করে, আমরা পিছনের গণনার দ্বারা প্রকৃত মানগুলি খুঁজে পেতে পারি।

করের বিধান গণনা করার জন্য, আমরা কার্যকর করের হার অনুমানটি ব্যবহার করি

এছাড়াও নোট করুন যে আমরা "সুদের ব্যয় (আয়)" সারিটি শেষ করি না কারণ পরবর্তী পর্যায়ে আয়ের বিবৃতিতে আমাদের দৃষ্টিভঙ্গি থাকবে।
সুদের ব্যয় এবং সুদের আয়।
অবমূল্যায়ন এবং Amশ্বর্যকরণও আমরা গণনা করি নি যা ইতিমধ্যে বিক্রয় ব্যয়কে অন্তর্ভুক্ত করা হয়েছে।
এটি আয়ের বিবরণীটি পূরণ করে (কমপক্ষে আপাতত!)

# 4- ফিনান্সিয়াল মডেলিং - ওয়ার্কিং ক্যাপিটাল শিডিউল

এখন যেহেতু আমরা আয়ের বিবরণীটি শেষ করেছি, ফিনান্সিয়াল মডেলিংয়ের চতুর্থ পদক্ষেপটি হ'ল ওয়ার্কিং ক্যাপিটাল শিডিউল at

ওয়ার্কিং ক্যাপিটাল শিডিয়ুলের জন্য নীচের পদক্ষেপগুলি অনুসরণ করা উচিত

পদক্ষেপ 4 এ - নেট বিক্রয় এবং বিক্রয় ব্যয় লিঙ্ক করুন

পদক্ষেপ 4 বি - কার্যকরী মূলধনের সাথে সম্পর্কিত ব্যালেন্স শীট ডেটার উল্লেখ করুন

ব্যালেন্স শীট থেকে অতীতের ডেটা উল্লেখ করুন
নেট ওয়ার্কিং ক্যাপিটাল গণনা করুন
কার্যকরী মূলধন বৃদ্ধি / হ্রাস এ পৌঁছান
নোট করুন যে আমরা স্বল্পমেয়াদী debtণ এবং নগদ এবং নগদ সমতুল্যকে কার্যনির্বাহী মূলধনীতে অন্তর্ভুক্ত করি নি। আমরা debtণ এবং নগদ এবং নগদ সমতুল্য পৃথকভাবে মোকাবেলা করব।

পদক্ষেপ 4 সি - টার্নওভার অনুপাত গণনা করুন

Historicalতিহাসিক অনুপাত এবং শতাংশের গণনা করুন
শেষ বা গড় ব্যালেন্স ব্যবহার করুন
দীর্ঘ ধারাবাহিকতা বজায় থাকায় উভয়ই গ্রহণযোগ্য

পদক্ষেপ 4 ডি - ভবিষ্যতের কর্মক্ষম মূলধন আইটেমগুলির জন্য অনুমানগুলি পপুলেট করুন

সুস্পষ্ট ড্রাইভার ব্যতীত কিছু আইটেম সাধারণত ধ্রুব পরিমাণে ধরে নেওয়া হয়
অনুমানগুলি যুক্তিসঙ্গত এবং ব্যবসায়ের সাথে সঙ্গতিপূর্ণ তা নিশ্চিত করুন

পদক্ষেপ 4E - পিভবিষ্যতের কার্যকরী মূলধনের ভারসাম্য রেকর্ড করুন

পদক্ষেপ 4 এফ - কার্যনির্বাহী মূলধনের পরিবর্তনগুলি গণনা করুন

স্বতন্ত্র লাইন আইটেমগুলির উপর ভিত্তি করে নগদ প্রবাহে পৌঁছান
নিশ্চিত করুন লক্ষণগুলি সঠিক!

পদক্ষেপ 4 জি - পূর্বাভাসিত কার্যকরী মূলধনটি ব্যালেন্স শীটে লিঙ্ক করুন

পদক্ষেপ 4 এইচ - নগদ প্রবাহ বিবৃতিতে ওয়ার্কিং ক্যাপিটালকে লিঙ্ক করুন

# 5 - এক্সেলে আর্থিক মডেলিং - অবচয় সময়সূচী

কার্যকরী মূলধনের তফসিলটি সমাপ্ত হওয়ার সাথে সাথে, এই আর্থিক মডেলিংয়ের পরবর্তী পদক্ষেপটি হল কলজিটের মূল সূচি এবং অবচয় এবং সম্পত্তির পরিসংখ্যানগুলি প্রকল্প করে project কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 49

অবচয় এবং orশ্বর্যকরণ আলাদা লাইন আইটেম হিসাবে সরবরাহ করা হয় না, তবে এটি বিক্রয় ব্যয়ের অন্তর্ভুক্ত
এই ধরনের ক্ষেত্রে, দয়া করে নগদ প্রবাহের বিবরণগুলিতে একবার নজর রাখুন যেখানে আপনি অবমূল্যায়ন এবং orশ্বর্যকরণ ব্যয় পাবেন। এছাড়াও নীচের চিত্রগুলি 1) অবমূল্যায়ন 2) স্বীকৃতি পাবেন। তাহলে অবচয় সংখ্যাটি কী?
পিপিই এর জন্য সমাপ্তি ব্যালেন্স = প্রারম্ভিক ব্যালেন্স + ক্যাপেক্স - অবচয় - সম্পদ বিক্রয়ের জন্য সামঞ্জস্য (বেস সমীকরণ)

পদক্ষেপ 5 এ - অবচয় সময়সূচীতে নেট বিক্রয় পরিসংখ্যানগুলি লিঙ্ক করুন

লাইন আইটেম সেট আপ করুন
নেট বিক্রয় রেফারেন্স
পূর্ববর্তী মূলধন ব্যয়কে ইনপুট করুন
নেট বিক্রয়ের% হিসাবে ক্যাপেক্সে পৌঁছান

পদক্ষেপ 5 বি - মূলধন ব্যয় আইটেম পূর্বাভাস

মূলধন ব্যয়ের পূর্বাভাস দেওয়ার জন্য, বিভিন্ন পন্থা রয়েছে। ভবিষ্যতে মূলধন ব্যয়ের বিষয়ে সংস্থার দৃষ্টিভঙ্গি বোঝার জন্য প্রেস রিলিজ, ম্যানেজমেন্ট প্রজেকশনস, এমডি অ্যান্ড এ'র দিকে নজর রাখা একটি সাধারণ পদ্ধতির
যদি সংস্থাটি ভবিষ্যতের মূলধন ব্যয়ের বিষয়ে গাইডেন্স প্রদান করে থাকে, তবে আমরা সরাসরি এই সংখ্যাগুলি নিতে পারি।
তবে, যদি ক্যাপেক্স নম্বরগুলি সরাসরি উপলব্ধ না হয় তবে আমরা ক্যাপেক্সকে বিক্রয় হিসাবে% হিসাবে নীচে ব্যবহার করে এটি নিরূপণ করতে পারি (নীচের মত)
শিল্প জ্ঞান এবং অন্যান্য যুক্তিসঙ্গত ড্রাইভারের উপর ভিত্তি করে আপনার রায় ব্যবহার করুন

পদক্ষেপ 5 সি- রেফারেন্স অতীতের তথ্য

আমরা পিপিই = প্রারম্ভিক ভারসাম্য + ক্যাপেক্স - অবচয় - সম্পদ বিক্রয়ের জন্য সামঞ্জস্য (বেস সমীকরণ) এর সমাপ্তি ব্যালেন্স ব্যবহার করব
পুনরায় সেটমেন্ট, সম্পদ বিক্রয় ইত্যাদির কারণে অতীত পিপিএন্ডই এর সাথে মিলিত হওয়া খুব কঠিন
অতএব এটি অতীতের পিপিইতে পুনরায় মিল না করার পরামর্শ দেওয়া হচ্ছে কারণ এটি কিছু বিভ্রান্তির কারণ হতে পারে।

কলগেটের অবমূল্যায়ন নীতি

আমরা নোট করি যে কলগেট স্পষ্টভাবে সম্পদের বিশদ ব্রেকআপ সরবরাহ করেনি। তারা বরং সমস্ত সম্পত্তি জমি, বিল্ডিং, যন্ত্রপাতি ও অন্যান্য সরঞ্জামগুলিতে ক্লাব করেছে
এছাড়াও, যন্ত্রপাতি ও সরঞ্জামগুলির জন্য দরকারী জীবন পরিসীমাতে সরবরাহ করা হয়। এই ক্ষেত্রে, সম্পদের জন্য বয়ে যাওয়া গড় উপকারী জীবনে আসার জন্য আমাদের কিছু অনুমানের কাজ করতে হবে
এছাড়াও, "অন্যান্য সরঞ্জাম" এর জন্য দরকারী জীবনের জন্য দিকনির্দেশ সরবরাহ করা হয়নি। আমাদের অন্যান্য সরঞ্জামগুলির জন্য দরকারী জীবনের অনুমান করতে হবে

কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 55

নীচে 2012 এবং 2013 এর সম্পত্তি, উদ্ভিদ এবং সরঞ্জাম সম্পর্কিত বিশদ বিচ্ছেদ হয়েছে

কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 91

পদক্ষেপ 5 ডি - সম্পত্তি উদ্ভিদ এবং সরঞ্জামের বিচ্ছিন্নতা (পিপিই) অনুমান করুন

প্রথমত, বর্তমান পিপিই (2013) এর সম্পদ ওজনগুলি সন্ধান করুন
আমরা ধরে নেব যে 2013 পিপিই এর এই সম্পদের ওজনগুলি এগিয়ে যেতে থাকবে
আনুমানিক মূলধন ব্যয়ের ব্রেকআপ গণনা করতে আমরা এই সম্পদ ওজন ব্যবহার করি

পদক্ষেপ 5E - সম্পদের অবমূল্যায়ন অনুমান করুন

দয়া করে মনে রাখবেন যে আমরা ভূমির অবমূল্যায়ন গণনা করি না কারণ জমিটি হ্রাসযোগ্য সম্পদ নয়
বিল্ডিংয়ের উন্নতিগুলি থেকে অবমূল্যায়নের অনুমানের জন্য, আমরা প্রথমে নীচের কাঠামোটি ব্যবহার করি।
এখানে অবমূল্যায়ন দুটি ভাগে বিভক্ত - 1) ব্যালান্স শিটের মধ্যে ইতিমধ্যে তালিকাভুক্ত বিল্ডিং ইমপ্রুভমেন্টস এ্যাসেট থেকে অবমূল্যায়ন 2) ভবিষ্যতের বিল্ডিং উন্নতি থেকে অবচয়
সম্পত্তিতে তালিকাভুক্ত বিল্ডিংয়ের উন্নতিগুলি থেকে অবমূল্যায়নের গণনার জন্য, আমরা হ্রাসের সরল সরলরেখা পদ্ধতিটি ব্যবহার করি
ভবিষ্যতের অবমূল্যায়ন গণনা করার জন্য, আমরা প্রথমে এক্সেলে ট্রান্সপস ফাংশন ব্যবহার করে ক্যাপেক্স স্থানান্তর করি
আমরা প্রতি বছর থেকে সম্পদ অবদান থেকে অবচয় গণনা করি
এছাড়াও, সম্পদ মোতায়েনের জন্য আমরা মধ্যবর্ষের সম্মেলনটি ধরে নিলে প্রথম বছরের অবচয়কে 2 দিয়ে বিভক্ত করা হয়েছে

বিল্ডিং ইমপ্রুভমেন্টস সম্পদ থেকে বিল্ডিং ইমপ্রুভমেন্টের মোট অবমূল্যায়ন = ভবিষ্যতের বিল্ডিংয়ের উন্নতিগুলি থেকে ইতিমধ্যে ব্যালান্স শিট + অবমূল্যায়নে তালিকাভুক্ত নিম্নমানের মূল্য নির্ধারণের জন্য উপরের প্রক্রিয়াটি 1) উত্পাদন সরঞ্জাম ও যন্ত্রপাতি এবং 2) অন্যান্য সরঞ্জামের অবচয় গণনা করতে ব্যবহৃত হয় যেমন নীচে দেখানো হয়েছে।

সরঞ্জাম অন্যান্য প্রকার

কলগেটের মোট অবমূল্যায়ন = অবমূল্যায়ন (বিল্ডিং উন্নতি) + অবচয় (যন্ত্রপাতি ও সরঞ্জাম) + অবমূল্যায়ন (অন্যান্য সরঞ্জাম)একবার যখন আমরা মোট অবমূল্যায়নের পরিসংখ্যানগুলি খুঁজে পেয়েছি, তবে আমরা নীচে দেখানো হিসাবে এটি বেস সমীকরণে রাখতে পারি

এটির সাথে, আমরা বছরের প্রতিটিটির জন্য এন্ডিং নেট পিপি ও ই পরিসংখ্যান পাই

পদক্ষেপ 5 এফ - ব্যালেন্স শিটের সাথে নেট পিপি ও ই লিঙ্ক করুন

# 6 - orশ্বর্যকরণের সময়সূচী

এক্সেলের এই ফিনান্সিয়াল মডেলিংয়ের ষষ্ঠ ধাপটি orশ্বর্যকরণের পূর্বাভাস। এখানে বিবেচনা করার জন্য আমাদের দুটি বিস্তৃত বিভাগ রয়েছে - 1) শুভেচ্ছার এবং 2) অন্যান্য অন্তর্দৃষ্টিগুলি।

পদক্ষেপ 6 এ - পূর্বাভাস শুভেচ্ছা

কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 61

যখন কোনও সংস্থা অন্য সংস্থাকে অধিগ্রহণ করে তখন সদ্ব্যবহার ব্যালেন্স শীটে আসে। ভবিষ্যতের বছরগুলিতে সদিচ্ছার প্রজেক্ট করা সাধারণত খুব কঠিন।
তবে গুডউইল প্রতিবছর প্রতিবন্ধকতার পরীক্ষার অধীন যা সংস্থা নিজেই সম্পাদন করে। বিশ্লেষকরা এ জাতীয় পরীক্ষা করার এবং প্রতিবন্ধকতার প্রাক্কলন প্রস্তুত করার মতো অবস্থানে নেই
বেশিরভাগ বিশ্লেষক শুভেচ্ছার পরিকল্পনা করেন না, তারা এটিকে কেবল স্থির রাখেন এবং আমরা আমাদের ক্ষেত্রে এটিই করব do

পদক্ষেপ 6 বি - অন্যান্য অদম্য সম্পদের পূর্বাভাস

কলগেটের 10 কে প্রতিবেদনে যেমন উল্লেখ করা হয়েছে, সীমিত জীবনের বেশিরভাগ অংশ সানেক্স অধিগ্রহণের সাথে সম্পর্কিত
"ইনট্যাঞ্জিবলসগুলিতে সংযোজন" প্রজেক্ট করাও খুব কঠিন
কলগেটের 10 কে প্রতিবেদনটি পরের 5 বছরের orশ্বর্যকরণ ব্যয়ের বিশদ সরবরাহ করে।
আমরা আমাদের ফিনান্সিয়াল মডেলে এই অনুমানগুলি ব্যবহার করবকলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 61

পদক্ষেপ C সি - শেষ নিখুঁত অন্তর্ভুক্তিকে "অন্যান্য অদম্য সম্পদ" এর সাথে যুক্ত করা হয়েছে

পদক্ষেপ 6 ডি - নগদ প্রবাহের বিবৃতিতে অবমূল্যায়ন এবং Amশ্বর্যকে লিঙ্ক করুন

পদক্ষেপ 6E - নগদ প্রবাহের বিবৃতিতে অন্তর্ভুক্তকারীগুলিতে লিঙ্ক ক্যাপেক্স এবং সংযোজন

# 7 - অন্যান্য দীর্ঘমেয়াদী তফসিল

এই আর্থিক মডেলিংয়ের পরবর্তী পদক্ষেপটি অন্যান্য দীর্ঘমেয়াদী তফসিল প্রস্তুত করা। এটি সেই শিডিউল যা আমরা "বাম ওভার" এর জন্য প্রস্তুত করি যা পূর্বাভাসের জন্য নির্দিষ্ট ড্রাইভার নেই। কলগেটের ক্ষেত্রে, অন্যান্য দীর্ঘমেয়াদী আইটেমগুলি (বাম ওভার) হ'ল মুলতুবি আয়কর (দায় এবং সম্পদ), অন্যান্য সম্পদ এবং অন্যান্য দায়।

পদক্ষেপ 7 এ - ব্যালেন্স শীট থেকে .তিহাসিক ডেটা উল্লেখ করুন

এছাড়াও, এই আইটেমগুলির পরিবর্তনগুলি গণনা করুন।

পদক্ষেপ 7 বি - দীর্ঘমেয়াদী সম্পদ এবং দায়বদ্ধতার পূর্বাভাস

কোনও দৃশ্যমান ড্রাইভারের ক্ষেত্রে দীর্ঘমেয়াদী আইটেমগুলি প্রত্যাশিত বছরগুলিতে স্থির রাখুন
পূর্বাভাস দেওয়া দীর্ঘমেয়াদী আইটেমগুলি নীচের মতো দেখায় ব্যালেন্স শীটে লিঙ্ক করুন

পদক্ষেপ 7 সি - ব্যালেন্স শীটে অন্যান্য দীর্ঘমেয়াদী আইটেমগুলি উল্লেখ করুন

পদক্ষেপ 7 ডি - দীর্ঘমেয়াদী আইটেম নগদ ফ্লো বিবৃতিতে লিঙ্ক করুন

দয়া করে মনে রাখবেন যে আমরা যদি দীর্ঘমেয়াদী সম্পদ এবং দায়বদ্ধতাগুলি স্থির রাখি তবে নগদ প্রবাহের বিবৃতিতে প্রবাহিত পরিবর্তনটি শূন্য হবে।

# 8 - এক্সেলে আর্থিক মডেলিং - আয় বিবরণী সমাপ্তি

এই এক্সেল ভিত্তিক আর্থিক মডেলিংয়ে আমরা আরও কিছু সরানোর আগে আমরা আসলে ফিরে গিয়ে আয় বিবরণীতে নজর দেব re
Historicalতিহাসিক বুনিয়াদি ওজনিত গড় শেয়ার এবং পাতলা ওজনিত গড় সংখ্যার ভাগ করুন ulate
এই পরিসংখ্যানগুলি কলগেটের 10 কে প্রতিবেদনে উপলব্ধ

পদক্ষেপ 8 এ - বেসিক এবং পাতলা শেয়ারগুলি উল্লেখ করুন

এই পর্যায়ে, ধরে নিন যে ভবিষ্যতে বেসিক এবং মিশ্রিত শেয়ারগুলির সংখ্যা 2013 এর মতোই থাকবে।

পদক্ষেপ 8 বি - শেয়ার প্রতি বেসিক এবং খাঁটি আয়ের গণনা করুন

এটির সাহায্যে আমরা আমাদের পরবর্তী সময়সূচী অর্থাৎ শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি শিডিউলতে যেতে প্রস্তুত।

# 9 - আর্থিক মডেলিং - শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি শিডিউল

এক্সেল প্রশিক্ষণে এই আর্থিক মডেলিংয়ের পরবর্তী পদক্ষেপটি শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি শিডিউলটি দেখা। এই তফসিলের প্রাথমিক উদ্দেশ্য হ'ল শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি, লভ্যাংশ, শেয়ার বায়ব্যাক, অপশন উপার্জন ইত্যাদির মতো ইক্যুইটি সম্পর্কিত আইটেমগুলি প্রজেক্ট করা is কলগেটের 10 কে প্রতিবেদনটি নীচে দেখানো হিসাবে বিগত বছরগুলিতে সাধারণ স্টক এবং ট্রেজারি স্টক ক্রিয়াকলাপগুলির বিশদ সরবরাহ করে। কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 68

পদক্ষেপ 9 এ - ভাগ পুনরায় ক্রয়: historicalতিহাসিক সংখ্যাগুলি آباد করুন

Orতিহাসিকভাবে, কলগেট শেয়ারগুলি কিনে ফেলেছে কারণ আমরা উপরের সময়সূচিটি দেখতে পাচ্ছি।
এক্সেল শিটটিতে কলগেটের শেয়ার পুনরায় ক্রয় (মিলিয়ন) জনকে দিন।
আয় বিবরণী থেকে historicalতিহাসিক পাতলা EPS লিঙ্ক করুন
নগদ প্রবাহের বিবরণী থেকে পুনরায় কিনে নেওয়া Amতিহাসিক পরিমাণটি উল্লেখ করা উচিত

এছাড়াও, ত্বরণী ভাগ পুনরায় কিনে দেখুন

পদক্ষেপ 9 বি - ভাগ পুনরায় কিনুন: পিই মাল্টিপল গণনা করুন (ইপিএস একাধিক)

কলিগেট historতিহাসিকভাবে ভাগ পুনরায় কেনা হয়েছে এমন অন্তর্নিহিত গড় দাম গণনা করুন। এটি গণনা করা হয় পরিমাণ পুনঃ কিনে / শেয়ারের সংখ্যা হিসাবে
পিই মাল্টিপল = ইমপ্লাইড শেয়ার প্রাইস / ইপিএস গণনা করুন

পদক্ষেপ 9 সি - ভাগ পুনরায় ক্রয়: কলগেটের ভাগ পুনরায় কিনে নেওয়া সন্ধান করা

কয়টি শেয়ার কেনার ব্যাকব্যাক করার তাগিদ নিয়ে কোনও আনুষ্ঠানিক ঘোষণা দেয়নি কোলগেট, তাদের 10 কে রিপোর্টের শেয়ারের একমাত্র তথ্য হ'ল তারা 50 মিলিয়ন শেয়ারের ব্যাকব্যাক অনুমোদিত করেছে। কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 35

ফিরে কেনা শেয়ার সংখ্যা জানতে, আমাদের পুনরায় ক্রয়ের পরিমাণ অনুমান করতে হবে। Repতিহাসিক পুনঃক্রয়ের পরিমাণের ভিত্তিতে, আমি এই সংখ্যাটি ভবিষ্যতের সমস্ত বছরের জন্য 1,500 মিলিয়ন ডলার হিসাবে নিয়েছি।
পুনরায় কিনে নেওয়া শেয়ারের সন্ধানের জন্য, আমাদের সম্ভাব্য বায়ব্যাকের প্রত্যাশিত অন্তর্ভুক্ত শেয়ারের মূল্য প্রয়োজন।
ইমপ্লাইড শেয়ারের দাম = ধরে নেওয়া পিই মাল্টিপ্লেক্স ইপিএস
ভবিষ্যতে পিই একাধিক কিনে historicalতিহাসিক প্রবণতার ভিত্তিতে ধরে নেওয়া যেতে পারে। আমরা নোট করি যে কলগেট 17x - 25x এর গড় পিই রেঞ্জে শেয়ারগুলি কিনেছে
নীচে রয়টার্স থেকে প্রাপ্ত স্ন্যাপশট যা আমাদের কলগেটের জন্য পিই রেঞ্জটি বৈধ করতে সহায়তা করে

www.reuters.com

আমাদের ক্ষেত্রে, আমি ধরে নিয়েছি যে কলিগেটের ভবিষ্যতের সমস্ত বয়ব্যাকগুলি 19x এর পিই একাধিকতে হবে।
19x এর PE ব্যবহার করে আমরা অন্তর্ভুক্ত মূল্য = ইপিএস x 19 খুঁজে পেতে পারি
এখন যেহেতু আমরা অন্তর্ভুক্ত দামটি পেয়েছি, আমরা পুনরায় কিনে নেওয়া শেয়ারের সংখ্যাটি খুঁজে পেতে পারি = পুনরায় কেনা / বোঝানো দামের জন্য ব্যবহৃত পরিমাণ

পদক্ষেপ 9 ডি - স্টক বিকল্পগুলি: Histতিহাসিক ডেটা পপুলেট করুন

সাধারণ স্টক এবং শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটির সংক্ষিপ্তসার থেকে, আমরা প্রতি বছর ব্যবহার করা বিকল্পগুলির সংখ্যা জানি।

তদতিরিক্ত, নগদ প্রবাহ বিবরণী (প্রায়) থেকে অপশন উপার্জনও আমাদের রয়েছে

এটির সাথে আমাদের কার্যকর স্ট্রাইক প্রাইসটি সন্ধান করা উচিত

কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 53

এছাড়াও, নোট করুন যে স্টক বিকল্পগুলির ছয় বছরের চুক্তিযুক্ত শর্তাবলী এবং তিন বছরেরও বেশি সময় ন্যস্ত করা হয়েছে। কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 69

এই ডেটা সহ, আমরা নীচের হিসাবে বিকল্প ডেটা পূরণ করি আমরা আরও নোট করি যে ২০১৩ সালের জন্য স্টক বিকল্পগুলির ওজনযুক্ত গড় ধর্মঘট মূল্য ছিল $ 42 এবং ব্যবহারযোগ্য বিকল্পগুলির সংখ্যা ছিল 24.151 মিলিয়ন কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 70

পদক্ষেপ 9E - স্টক বিকল্প: বিকল্পের অর্থগুলি সন্ধান করুন

নীচে আমাদের বিকল্পগুলির ডেটাতে এই সংখ্যাগুলি রেখে, আমরা নোট করি যে বিকল্পটি আয় $ 1.014 বিলিয়ন

পদক্ষেপ 9 এফ - স্টক বিকল্পগুলি: পূর্বাভাস সীমাবদ্ধ স্টক ইউনিটের ডেটা

স্টক অপশন ছাড়াও, ওজনিত গড় 2.2 বছর ধরে কর্মীদের দেওয়া সীমাবদ্ধ স্টক ইউনিট রয়েছে কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 81

বিকল্প ডেটাসেটে এই ডেটা পপুলেট করা সরলতার জন্য, আমরা বিকল্পগুলি জারি করার প্রক্ষেপণ করিনি (আমি জানি এটি সঠিক অনুমান নয়, তবে তথ্যের অভাবের কারণে আমি আর কোনও বিকল্প জারি এগিয়ে নিচ্ছি না। আমরা কেবল এগুলি শূন্য হিসাবে নিয়েছি যেমন উপরে ধূসর অঞ্চল Additionally অতিরিক্ত হিসাবে, সীমাবদ্ধ স্টক ইউনিটগুলি এগিয়ে যাওয়ার সম্ভাবনা ২.০ মিলিয়ন হবে।

এছাড়াও, ট্রেজারি স্টক পদ্ধতিটি দেখুন

পদক্ষেপ 9 জি- লভ্যাংশ: লভ্যাংশ পূর্বাভাস

ডিভিডেন্ড পরিশোধের অনুপাত ব্যবহার করে আনুমানিক লভ্যাংশের পূর্বাভাস
প্রতি শেয়ার পরিশোধের স্থির লভ্যাংশ ছাড়িয়ে
10 কে প্রতিবেদন থেকে, আমরা লভ্যাংশের সমস্ত অতীত তথ্য বের করি
প্রদত্ত লভ্যাংশের তথ্যের সাথে, আমরা লভ্যাংশের পরিশোধের অনুপাত = মোট লভ্যাংশ প্রদেয় / নেট আয় জানতে পারি।
আমি নীচের মত কলিগেটের লভ্যাংশের পরিশোধের অনুপাত গণনা করেছি - আমরা লক্ষ করি যে লভ্যাংশের পরিশোধের অনুপাতটি মূলত 50% -60% এর পরিসীমাতে রয়েছে। আসুন আমরা ভবিষ্যতের বছরগুলিতে লভ্যাংশের পরিশোধের অনুপাতের 55% অনুমান করি।
আমরা ইনকাম স্টেটমেন্ট থেকে প্রজেক্টড নেট ইনকামটিও যুক্ত করতে পারি
প্রস্তাবিত নেট আয় এবং লভ্যাংশ পরিশোধের অনুপাত উভয়ই ব্যবহার করে আমরা মোট প্রদেয় লভ্যাংশ পাই

পদক্ষেপ 8 এইচ - সম্পূর্ণরূপে পূর্বাভাস ইক্যুইটি অ্যাকাউন্ট

ভাগ পুনরায় ক্রয়ের পূর্বাভাসের সাথে বিকল্পটি উপার্জন এবং লভ্যাংশ প্রদান করা হয়েছে, আমরা শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি শিডিউলটি সম্পূর্ণ করতে প্রস্তুত। নীচের মত প্রতিটি বছরের জন্য সমাপ্তি সমতা ভারসাম্য খুঁজে পেতে এই সমস্ত লিঙ্ক করুন।

পদক্ষেপ 9I - ব্যালেন্স শীটে লিঙ্ক এন্ডিং শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি

পদক্ষেপ 9 জে - লিংক লভ্যাংশ, ভাগ পুনরায় ক্রয় এবং বিকল্পগুলি সিএফ-এ এগিয়ে যায়

# 10 - ভাগ ছাড়ার সময়সূচী

এক্সেল প্রশিক্ষণে এই অনলাইন আর্থিক মডেলিংয়ের পরবর্তী পদক্ষেপটি শেয়ার ওস্ট্যান্ডিং শিডিউলটি দেখা। শেয়ারের বকেয়া তফসিলের সংক্ষিপ্তসার

বেসিক শেয়ারগুলি - আসল এবং গড়
বিকল্প হিসাবে অতীতে প্রভাবগুলি এবং রূপান্তরযোগ্যগুলি ক্যাপচার করুন
সরু শেয়ার - গড়
রেফারেন্স শেয়ারগুলি পুনরায় কিনে নেওয়া এবং অনুশীলন করা বিকল্পগুলি থেকে নতুন শেয়ার
পূর্বাভাসিত বেসিক শেয়ারগুলি গণনা করুন (প্রকৃত)
গড় বেসিক এবং মিশ্রিত শেয়ার গণনা করুন
আয়ের বিবৃতিতে প্রস্তাবিত শেয়ারগুলি রেফারেন্স (আয় বিবরণী পুনরুদ্ধার পুনরুদ্ধার করুন!)
Historicalতিহাসিক শেয়ারগুলি অসামান্য তথ্য ইনপুট করুন
বিঃদ্রঃ: এই সময়সূচীটি সাধারণত ইক্যুইটি শিডিয়ুলের সাথে একীভূত হয়

পদক্ষেপ 10 এ - 10 কে প্রতিবেদন থেকে historicalতিহাসিক সংখ্যাগুলি ইনপুট করুন

শেয়ার জারি করা (বিকল্পগুলির প্রকৃত উপলব্ধি) এবং পুনরায় কিনে নেওয়া শেয়ারগুলি শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি শিডিউল থেকে উল্লেখ করা যেতে পারে
এছাড়াও, ইনপুটটি শেয়ারের একটি গড় সংখ্যা এবং stockতিহাসিক বছরগুলিতে স্টক বিকল্পগুলির প্রভাবকে ওজন করে।

পদক্ষেপ 10 বি - ভাগ ইক্যুইটি শিডিউল থেকে লিংক শেয়ার ইস্যু এবং পুনরুদ্ধারগুলি।

বেসিক শেয়ার (সমাপ্তি) = বেসিক শেয়ার (শুরু) + শেয়ার ইস্যুয়ানস - শেয়ার পুনরায় কিনে নেওয়া।

পদক্ষেপ 10 সি - প্রাথমিক ওজনিত গড় শেয়ারগুলি সন্ধান করুন,

নীচে প্রদর্শিত হিসাবে আমরা গড়ে দুই বছর পাই।
এছাড়াও, ডিলিউটেড ওয়েটেড এভারেজ শেয়ারের সন্ধান করতে বিকল্পগুলি এবং সীমাবদ্ধ স্টক ইউনিটগুলির (শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি শিডিউল থেকে রেফারেন্স করা) এর প্রভাব যুক্ত করুন।

পদক্ষেপ 10 ডি - আয়ের বিবৃতিতে বেসিক ও মাতাল ওজনযুক্ত শেয়ারের লিঙ্ক করুন

এখন যেহেতু আমরা মিশ্রিত ওজনিত গড় শেয়ার গণনা করেছি, এখন সময় এসেছে আমাদের বিবরণীতে একইটি আপডেট করা।
নীচে দেখানো হিসাবে আয় বিবরণীতে বকেয়া পূর্বাভাসের পাতলা ওজনিত গড় শেয়ারের লিঙ্ক আপ করুন

এটির সাহায্যে আমরা আমাদের পরবর্তী বিবৃতিগুলির সেটগুলিতে যাওয়ার জন্য শেয়ারের ওস্ট্যান্ডিং সময়সূচী এবং সময়টি সম্পূর্ণ করি।

# 11 - নগদ প্রবাহ বিবরণী সম্পূর্ণ করা

এই আর্থিক মডেলিংয়ে আমাদের পরবর্তী এবং চূড়ান্ত তফসিলটিতে যাওয়ার আগে অর্থ Debণের তফসিল এই পর্যায়ে না হওয়া পর্যন্ত নগদ প্রবাহের বিবরণী সম্পূর্ণরূপে সম্পন্ন করা আমাদের পক্ষে জরুরী only

আয়ের বিবৃতি - সুদের ব্যয় / আয় এই পর্যায়ে অসম্পূর্ণ
ব্যালেন্স শীট - নগদ এবং debtণের আইটেমগুলি এই পর্যায়ে অসম্পূর্ণ

পদক্ষেপ 11 এ - অর্থায়ন ক্রিয়াকলাপগুলির জন্য নগদ প্রবাহ গণনা করুন

এছাড়াও, অর্থায়ন থেকে নগদ প্রবাহ দেখুন

পদক্ষেপ 11 বি - নগদ ও নগদ সমতুল্য সামগ্রীতে নেট বৃদ্ধি (হ্রাস) সন্ধান করুন

পদক্ষেপ 11 সি = নগদ প্রবাহ বিবরণী সম্পূর্ণ করুন

বছরের শেষে নগদ ও নগদ সমতুল্য সন্ধান করুন Find

পদক্ষেপ 11 ডি - নগদ ও নগদ সমতুল্য ব্যালেন্স শীটে লিঙ্ক করুন।

এখন আমরা আমাদের শেষ এবং চূড়ান্ত তফসিল, অর্থাত্ andণ এবং সুদের তফসিলের যত্ন নিতে প্রস্তুত

# 12- এক্সেলে আর্থিক মডেলিং - tণ এবং সুদের সময়সূচী

এই অনলাইন আর্থিক মডেলিংয়ের পরবর্তী পদক্ষেপটি tণ এবং সুদের তফসিলটি সম্পূর্ণ করা complete সংক্ষিপ্তসার Tণ এবং আগ্রহ - তফসিল

পদক্ষেপ 12 এ - একটি Schedণ সময়সূচী সেট আপ করুন

অর্থায়ন জন্য উপলব্ধ নগদ প্রবাহ রেফারেন্স
সমস্ত ইক্যুইটি উত্স এবং নগদ ব্যবহারের উল্লেখ করুন

পদক্ষেপ 12 বি - Repণ পরিশোধে নগদ প্রবাহ গণনা করুন

ব্যালেন্স শীট থেকে শুরু করে নগদ ব্যালেন্সের উল্লেখ করুন
সর্বনিম্ন নগদ ব্যালেন্স হ্রাস করুন। আমরা ধরে নিয়েছি যে কলগেট প্রতি বছর সর্বনিম্ন $ 500 মিলিয়ন রাখতে চাইবে।

দীর্ঘমেয়াদী Issণ ইস্যু / পরিশোধগুলি ছেড়ে দিন, নগদ এখন রিভলভিং ক্রেডিট সুবিধা এবং রিভলবার বিভাগের জন্য উপলব্ধ কলগেটের 10 কে প্রতিবেদন থেকে, আমরা রিভলড ক্রেডিট সুবিধা সম্পর্কিত উপলভ্য বিবরণ নোট করি কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 35

Debণ সম্পর্কিত অতিরিক্ত তথ্যে সরবরাহ করা হ'ল প্রতিশ্রুতিবদ্ধ দীর্ঘমেয়াদী debtণ পরিশোধের। কলগেট 2013 - 10 কে, পৃষ্ঠা 36

পদক্ষেপ 12 সি - শেষ দীর্ঘমেয়াদী tণ গণনা করুন

আমরা উপরে প্রদত্ত দীর্ঘমেয়াদী repণ পরিশোধের শিডিউল ব্যবহার করি এবং দীর্ঘমেয়াদী Repণ পরিশোধের সমাপ্তি ভারসাম্য গণনা করি

পদক্ষেপ 12 ডি - দীর্ঘমেয়াদী debtণ পরিশোধের সাথে লিঙ্ক করুন।

পদক্ষেপ 12 ই-বিচ্ছিন্ন /ণ / পরিশোধের গণনা

নীচে দেখানো হিসাবে নগদ সুইপ সূত্র ব্যবহার করে, বিচ্ছিন্ন /ণ / পরিশোধের গণনা করুন।

পদক্ষেপ 12 এফ - দীর্ঘমেয়াদী fromণ থেকে সুদের ব্যয় গণনা করুন

ঘূর্ণায়মান Creditণ সুবিধা এবং দীর্ঘমেয়াদী forণের জন্য গড় ব্যালেন্স গণনা করুন
10 কে প্রতিবেদনে প্রদত্ত তথ্যের ভিত্তিতে সুদের হারের জন্য যুক্তিসঙ্গত ধারণা গ্রহণ করুন
গণনা মোট সুদের ব্যয় = debtণ এক্স সুদের হারের গড় ভারসাম্য

মোট সুদের ব্যয় = সুদ (ঘূর্ণিত Creditণ সুবিধা) + সুদ (দীর্ঘমেয়াদী tণ) সন্ধান করুন

পদক্ষেপ 12 জি - নগদ প্রবাহের সাথে প্রিন্সিপাল debtণ এবং রিভলবারের ড্রওনকে লিঙ্ক করুন

পদক্ষেপ 12 এইচ - ভারসাম্য পত্রকে বর্তমান এবং দীর্ঘমেয়াদী রেফারেন্স

নীচের শো হিসাবে দীর্ঘমেয়াদী tণ এবং দীর্ঘমেয়াদী debtণের বর্তমান অংশ নির্ধারণ করুন

ঘূর্ণায়মান Creditণ সুবিধা, দীর্ঘমেয়াদী tণ এবং দীর্ঘমেয়াদী tণের বর্তমান অংশটিকে ব্যালেন্স শীটে লিঙ্ক করুন

পদক্ষেপ 12I - গড় নগদ ব্যালেন্স ব্যবহার করে সুদের আয়ের গণনা করুন

পদক্ষেপ 12 জে - আয় বিবরণীতে সুদের ব্যয় এবং সুদের আয়কে লিঙ্ক করুন

ব্যালেন্স শিট চেক সম্পাদন করুন: মোট সম্পদ = দায় + শেয়ারহোল্ডারের ইক্যুইটি

পদক্ষেপ 12 কে - ব্যালেন্স শীটটি নিরীক্ষণ করুন

যদি কোনও অমিল হয় তবে আমাদের মডেলটি নিরীক্ষণ করতে হবে এবং কোনও সংযোগের ত্রুটি পরীক্ষা করতে হবে

প্রস্তাবিত আর্থিক মডেলিং কোর্স

আমি আশা করি আপনি ফ্রি ফিনান্সিয়াল মডেলিং এক্সেল গাইড উপভোগ করেছেন। আপনি যদি আমাদের বিশেষজ্ঞ ভিডিও লেকচারের মাধ্যমে এক্সেলের মধ্যে আর্থিক মডেলিং শিখতে চান তবে আপনি আমাদের বিনিয়োগ ব্যাংকিং প্রশিক্ষণটিও দেখতে পারেন। এটি প্রাথমিকভাবে 99 টি কোর্স বিনিয়োগ ব্যাংকিং প্রশিক্ষণ বান্ডিল। এই কোর্সটি বেসিক থেকে শুরু হয় এবং আপনাকে বিনিয়োগ ব্যাংকিং কাজের উন্নত স্তরে নিয়ে যায়। এই কোর্সটি 5 ভাগে বিভক্ত -

পর্ব 1 - বিনিয়োগ ব্যাংকিং প্রশিক্ষণ - কোর কোর্স
(২ 26 টি কোর্স)
পর্ব 2 - উন্নত বিনিয়োগ ব্যাংকিং মডেলিং প্রশিক্ষণ
(২০ টি কোর্স)
অংশ 3 - বিনিয়োগ ব্যাংকিং অ্যাড-অনস
(১৩ টি কোর্স)
পর্ব 4 - বিনিয়োগ ব্যাংকিং ফাউন্ডেশন কোর্স
(২৩ টি কোর্স)
পর্ব 5 - বিনিয়োগ ব্যাংকারদের জন্য নরম দক্ষতা
(১ 17 টি কোর্স)

আর্থিক মডেলগুলি ডাউনলোড করুন Download

আলিবাবা আর্থিক মডেল
বক্স আইপিও আর্থিক মডেল
আর্থিক মডেলিং টেম্পলেট
ব্যাংকিং আর্থিক মডেলিং কোর্স

এরপর কী?

আপনি যদি নতুন কিছু শিখে থাকেন বা এই এক্সেল-ভিত্তিক আর্থিক মডেলিংটি উপভোগ করেন তবে দয়া করে নীচে একটি মন্তব্য দিন। আমার সম্পর্কে আপনি কী মনে করেন জানি। অনেক ধন্যবাদ এবং যত্ন নিন। সুখী শেখা!