এম-স্কোর (সংজ্ঞা, সূত্র) উপকার করুন গণনা উদাহরণ

এম-স্কোর সংজ্ঞাটি উপকার করুন

বেনিশ এম স্কোর এমন গাণিতিক মডেল যা অধ্যাপক মেসোড বেনিশ তৈরি করেছিলেন এবং এটি এটি অনুসন্ধানের জন্য ব্যবহার করা হয় যে সংস্থাটি বিভিন্ন আর্থিক অনুপাত এবং উল্লিখিত আটজনকে পৃথকীকরণের সাহায্যে তার উপার্জন দিয়ে কোনও ধরণের হেরফের করেছে কিনা? পরিবর্তনশীল।

এম-স্কোর গণনার জন্য প্রয়োজনীয় আটটি ভেরিয়েবলগুলি ইনকাম স্টেটমেন্ট, ব্যালান্স শিট এবং কোম্পানির নগদ প্রবাহের ডেটা ব্যবহার করে গণনা করা হয়, এবং তারপরে এম-স্কোরকে সংস্থার আয়ের ক্ষেত্রে হেরফেরের ডিগ্রি জানতে পেরে গণনা করা হয়।

  • যদি বেনিশ এম-স্কোর -২.২২ এর চেয়ে কম হয়, তবে এটি পরামর্শ দেয় যে বিবেচনাধীন সংস্থাটি কোনও ম্যানিপুলেটর নয়।
  • যদি বেনিশ এম-স্কোর -২.২২ এর বেশি হয়, তবে এটি সংকেত সরবরাহ করে যে সংস্থা ম্যানিপুলেটার হতে পারে।

এম স্কোরের উপকারের উপাদানগুলি

বেনিশ এম স্কোর আটটি বিভিন্ন ধরণের সূচকের সংমিশ্রণের ভিত্তিতে গণনা করা হয়, যা নিম্নরূপ:

# 1 প্রাপ্তি সূচকের (ডিএসআরআই) দিনগুলিতে বিক্রয়

এটি আগের বছরের সাথে সম্মতি সহ এক বছরে গ্রহণযোগ্য দিনগুলির বিক্রয় অনুপাত। ডিএসআর-এর মান বৃদ্ধিতে রাজস্ব মুদ্রাস্ফীতি সূচক।

ডিএসআরআই = (নেট প্রাপ্তিযোগ্য)টি / বিক্রয়টি) / নেট প্রাপ্তিযোগ্য t-1 / বিক্রয় t-1)

# 2 গ্রস মার্জিন ইনডেক্স (জিএমআই)

এটি আগের বছরের তুলনায় এক বছরের মোট মার্জিনের অনুপাত।

জিএমআই = [(বিক্রয়) t-1- সি.জি.এস. t-1) / বিক্রয় t-1] / [(বিক্রয়টি - সি.জি.এস.টি) / বিক্রয়টি]

# 3। সম্পদ মানের সূচক (AQI)

এটি পূর্ববর্তী বছরের তুলনায় এক বছরের মোট সম্পত্তির (উদ্ভিদ, সম্পত্তি এবং সরঞ্জামগুলি ব্যতীত) নন-বর্তমান সম্পদের অনুপাত।

একিউআই = [১ - (বর্তমান সম্পদ)টি + পিপি ও ইটি সিকিউরিটিজটি) / মোট সম্পদটি] / [1 - ((বর্তমান সম্পদ t-1+ পিপি ও ই t-1 সিকিউরিটিজ t-1) / মোট সম্পদ t-1)]

# 4 বিক্রয় বৃদ্ধি সূচক (এসজিআই)

এটি আগের বছরের সাথে সম্মানের সাথে এক বছরের বিক্রয় অনুপাত।

এসজিআই = বিক্রয়টি / বিক্রয়t-1

# 5 অবমূল্যায়ন সূচক (ডিইপিআই)

এটি পূর্ববর্তী বছরের সাথে সম্মানের সাথে এক বছরের মূল্য হ্রাসের হারের অনুপাত।

ডিপিআই = (অবচয়) t-1/ (পিপিএন্ডই) t-1 + অবচয় t-1)) / (অবচয়) টি / (পিপিএন্ডই) টি + অবচয় টি))

# 6 বিক্রয়, সাধারণ এবং প্রশাসনিক ব্যয় সূচক (এসজিএআই)

এটি আগের বছরের তুলনায় এক বছরের এসজি অ্যান্ড এ ব্যয়ের অনুপাত।

এসজিএআই = (এসজিএন্ডএ ব্যয়) টি / বিক্রয় টি) / (এসজি অ্যান্ড এ ব্যয় t-1/ বিক্রয় t-1)

# 7 উত্তোলন সূচক (এলভিজিআই)

এটি আগের বছরের সাথে এক বছরের মোট সম্পদের মোট debtণের অনুপাত।

LVGI = [(বর্তমান দায়বদ্ধতা) টি + মোট দীর্ঘমেয়াদী tণ টি) / মোট সম্পদ টি] / [(বর্তমান দায় t-1 + মোট দীর্ঘমেয়াদী tণ t-1) / মোট সম্পদ t-1]

# 8। মোট সম্পত্তিতে মোট জমা (টাটা)

এটি নগদহীন অবচয় ব্যতীত কার্যকারী মূলধনের অ্যাকাউন্টগুলির পরিবর্তন হিসাবে গণনা করা হয়

টাটা = (অব্যাহত অপারেশন থেকে আয়) টি - অপারেশন থেকে নগদ প্রবাহ টি) / মোট সম্পদ টি

এম স্কোর সূত্রটি উপকার করুন

আটটি বিভিন্ন ধরণের সূচকগুলি এম-স্কোর অর্জনের জন্য নিম্নলিখিত সূত্র অনুসারে একসাথে ওজনযুক্ত:

এম স্কোর সূত্রটি উপকার করুন = -4.84 + 0.92 * ডিএসআরআই + 0.528 * জিএমআই + 0.404 * একিউআই + 0.892 * এসজিআই + 0.115 * ডিপিআই - 0.172 * এসজিএআই + 4.679 * টাটা - 0.327 * এলভিজিআই

বেনিফিশ এম-স্কোর গণনা (উদাহরণ সহ)

নিম্নলিখিত বিভিন্ন বেনিশ অনুপাত হয়। এম-স্কোর গণনা করুন।

আপনি এই বেনিশ এম-স্ক্রো এক্সেল টেম্পলেটটি ডাউনলোড করতে পারেন - এম-স্ক্রো এক্সেল টেম্পলেট বেনিফিট করুন

  1. ডিএসআরআই: 0.814
  2. জিএমআই: 1.556
  3. একিউআই: 0.608
  4. এসজিআই: 0.755
  5. DEPI: 0.801
  6. এসজিএআই: 1.110
  7. এলভিজিআই: 0.878
  8. টাটা: 0.044

এম-স্কোর গণনা

এম-স্কোর = -4.84 + 0.92 * ডিএসআরআই + 0.528 * জিএমআই + 0.404 * একিউআই + 0.892 * এসজিআই + 0.115 * ডিপিআই - 0.172 * এসজিএআই + 4.679 * টাটা - 0.327 * এলভিজিআই

এম-স্কোর = -4.84 + 0.749 + 0.822 + 0.246 + 0.673 + 0.092 - 0.191 + 0.206 - 0.287

এম স্কোর = -2.530

এই ক্ষেত্রে, যেহেতু এম-স্কোরটি -২.৫৩, যা -২.২২ টি-র বেশি, সম্ভবত এই সংস্থাটি একটি ম্যানিপুলেটর এবং সুতরাং বিশ্লেষকদেরও এ সম্পর্কে সতর্ক হওয়া উচিত।

বেনিফিশ এম-স্কোরের সুবিধা

  1. এটি যে কোম্পানির আয়ের ক্ষেত্রে হেরফেরের ডিগ্রি গণনা করে সংস্থাটির পরিচালনা কত পরিমাণে তার উপার্জনে হেরফের করছে তা জানার ক্ষেত্রে এটি সহায়ক
  2. এটি সংস্থাটিতে আর্থিক অ্যাকাউন্টিং জালিয়াতি সনাক্তকরণে বিশ্লেষকদের সহায়তা করে।

বেনিফিশ এম-স্কোরের অসুবিধাগুলি

  1. এটি সম্ভাব্য মডেল যা কেবলমাত্র ব্যবহারকারীকে ম্যানিপুলেশনের সম্ভাবনা দেয় এবং আর্থিক সংস্থাগুলিতে হস্তক্ষেপকারী সংস্থাগুলি সনাক্ত করতে পারে না।
  2. মডেলটি আর্থিক সংস্থাগুলিতে প্রযোজ্য না কারণ অধ্যাপক মেসোড বেনিশ মডেলটি অনুমান করার সময় এই সংস্থাগুলি অন্তর্ভুক্ত করেনি।
  3. যদি কোম্পানির পরিচালনটিতে বেনিশ এম-স্কোর মডেলের গণনা সম্পর্কে ধারণা থাকে তবে তারা এম-স্কোর গণনার জন্য বিবেচিত, ব্যালান্সশিট এন্ট্রিগুলিতে হেরফের করবেন। সুতরাং, এম-স্কোরের উদ্দেশ্যটি অসম্পূর্ণ থেকে যায়।

গুরুত্বপূর্ণ পয়েন্ট

  1. এম-স্কোর দুটি সংস্করণ, অর্থাত্, 8 ভেরিয়েবল মডেল এবং 5 ভেরিয়েবল মডেল রয়েছে। দুটি সংস্করণের মধ্যে সর্বাধিক ব্যবহৃত হয় হ'ল 8 ভেরিয়েবল বেনিশের মডেল।
  2. সম্ভাব্য মডেল হওয়ায়, 100% যথাযথতার সাথে হেরফেরটি সনাক্ত করা যায় না।

উপসংহার

এম-স্কোরটি কোম্পানির আয়ের ক্ষেত্রে হেরফেরের ডিগ্রি জানতে গণনা করা হয়। অনেকগুলি সংস্থা তাদের রিপোর্ট করা উপার্জন বৃদ্ধির বিভিন্ন উপায়ে ব্যবহার করতে পারে যেমন ব্যয়ের মূলধন, যা রাজস্ব প্রকৃতির হয়, অ্যাকাউন্টের পুস্তকগুলিতে বিক্রয়ের প্রথম বুকিং ইত্যাদি এই কৌশলগুলি, যদিও আইন দ্বারা তারা অবৈধ নয় although একই কোম্পানির ভুল কাজ বোঝায়। বেনিশ এম-স্কোর মডেল বিশ্লেষকদের এই হাই প্রোফাইল ব্যর্থতার পূর্বাভাস দিতে সহায়তা করে।